クラウドファンディング投資徹底比較：クラウドバンク、マネーファーム、COZUCHIのどれを選ぶべきか？
近年、低金利が続く日本において、新たな資産運用の選択肢として注目を集めているのが「クラウドファンディング投資」です。しかし、一口にクラウドファンディングと言っても、その仕組みやリスクはサービスごとに大きく異なります。
本記事では、業界のパイオニアである「クラウドバンク（Crowd Bank）」、新興の「マネーファーム（Money Farm）」、そして不動産投資型で圧倒的人気を誇る「COZUCHI（コヅチ）」の3社をピックアップし、比較・解説します。
1. クラウドファンディング投資の「2つの形式」を理解する
比較に入る前に、まず理解しておくべきなのが「融資型」と「不動産投資型」の違いです。今回比較する3社は、以下のように分類されます。
- 融資型（ソーシャルレンディング）：クラウドバンク、マネーファーム投資家から集めた資金を、運営会社が企業に対して「融資（貸付）」する仕組み。投資家は貸付金利を配当として受け取ります。
- 不動産投資型：COZUCHI投資家から集めた資金で、特定の不動産を購入・運用する仕組み。家賃収入や売却益を投資家に分配します。
この構造の違いが、利回りやリスクの性質に大きく関わってきます。
2. 各サービスの詳細分析
① クラウドバンク（Crowd Bank）：信頼と実績の老舗
「クラウドバンク」は、日本におけるソーシャルレンディングの草分け的存在です。運営会社である日本クラウド証券は、金融庁の監督下にある「第一種金融商品取引業者（証券会社）」であり、これは他社よりも一段高い信頼性を示しています。
- 主な投資対象太陽光発電や風力発電といった再生可能エネルギー事業、バイオマス、不動産担保ローンなど多岐にわたります。
- メリット最大の強みは「実績」です。2013年のサービス開始以来、累計応募金額は数千億円に達していますが、「融資元本の回収率100%」（2024年時点）を継続している点は驚異的です。また、1万円から投資可能で、運用期間も数ヶ月からと短いため、資金を効率よく回せます。
- リスクと課題融資型全般に言えることですが、貸し倒れ（デフォルト）のリスクはゼロではありません。また、利回りは5%〜7%程度で安定していますが、後述するCOZUCHIのような「爆発的な上振れ」はありません。
参考記事：クラウドバンク（Crowd Bank）出金手数料は無料？入金から運用までにかかるコストと注意点を完全ガイド
② マネーファーム（Money Farm）：高利回りを狙う新興勢力
2022年にサービスを開始した「マネーファーム」は、今勢いのある新興プラットフォームです。
- 主な投資対象中小企業の運転資金や、海外のプロジェクト案件など、クラウドバンクよりもさらに踏み込んだ融資案件を取り扱っています。
- メリット最大の魅力は「高い予定利回り」です。7%〜10%を超える案件もあり、リスクを取ってでも資産を早く増やしたい投資家に向いています。案件の競争率も（今のところは）COZUCHIほど高くなく、投資チャンスを掴みやすいのも特徴です。
- リスクと課題歴史が浅いため、不況時の対応力が未知数です。また、高利回りであるということは、それだけ貸付先の企業の信用力が低い（またはリスクが高い）ことを意味します。分散投資の一環として利用するのが賢明です。
参考記事：「【初心者向け】Money Farm（マネーファーム）とは？株や預金とは違う『待つだけ』の投資術」
③ COZUCHI（コヅチ）：不動産投資の常識を変えた人気者
現在、不動産クラウドファンディング市場で最も勢いがあるのが「COZUCHI」です。
- 主な投資対象都心の一等地にあるビル、開発予定の土地、リノベーションマンションなど。
- メリット特筆すべきは「キャピタルゲイン（売却益）の配当」です。当初の想定利回りが4.5%であっても、物件が高く売れれば配当が20%や50%に跳ね上がることがあります。また、「優先劣後方式」を採用しており、物件価格が下落しても運営会社（劣後出資者）が先に損失を被るため、投資家の元本が守られやすい仕組みになっています。
- リスクと課題人気がありすぎて「投資ができない」のが最大の難点です。抽選倍率が非常に高く、応募しても当選しないことが続くと、資金が遊んでしまうことになります。
3. 徹底比較表：3社のスペック一覧
| 比較項目 | クラウドバンク | マネーファーム | COZUCHI |
| 運営歴 | 10年以上（老舗） | 2年程度 （新興） | 5年以上 （リニューアル後） |
| 想定利回り | 5.0% 〜 7.0% | 7.0% 〜 12.0% | 4.0% 〜 10%超 （実績はそれ以上も） |
| 投資単位 | 1万円〜 | 1万円〜 | 1万円〜 |
| 元本保護策 | 担保・保証 | 担保・保証 | 優先劣後方式 |
| 上振れ期待 | なし | なし | あり （売却益還元） |
| 中途解約 | 不可（原則） | 不可（原則） | 可能 （事務手数料あり） |
| 投資難易度 | 低 （比較的やりやすい） | 低 （新興のため狙い目） | 極めて高 （抽選倍率が高い） |
4. 投資家が注目すべき「リスク」の深掘り
クラウドファンディング投資は、銀行預金とは本質的に異なります。以下の3つのリスクを理解しておく必要があります。
1. 運営会社の破綻リスク（プラットフォームリスク）
投資家は運営会社を介して投資を行います。万が一、クラウドバンクやCOZUCHIの運営会社自体が倒産した場合、投資した資金の回収が困難になる可能性があります。運営会社の財務状況や、証券会社かどうかといった背景を確認することが重要です。
2. 流動性リスク（現金化の難しさ）
多くのファンドは、一度投資すると数ヶ月〜数年は資金がロックされます。マネーファームやクラウドバンクは原則として途中解約ができません。COZUCHIは中途換金制度がありますが、手数料がかかるため、あくまで「余剰資金」で取り組むのが鉄則です。
3. 担保評価の実効性
「担保付きだから安心」と言われますが、その担保（不動産や太陽光パネルなど）が、いざという時に本当に貸付額と同等の価格で売れるかどうかは分かりません。特に新興のサービスでは、担保評価が適正かどうかを慎重に見極める必要があります。
5. 賢い使い分け・ポートフォリオ戦略
これら3社をどのように組み合わせるのが正解でしょうか？
パターンA：堅実派（守り重視）
- メイン：クラウドバンク（7割）長年の実績があるクラウドバンクをポートフォリオの核にします。毎月の分配金を着実に受け取ります。
- サブ：COZUCHI（3割）余った資金でCOZUCHIの抽選に応募します。当たればラッキーという感覚で、不動産の高い収益性を狙います。
パターンB：積極派（攻め重視）
- メイン：COZUCHI（5割）積極的に抽選に応募し、当選確率を上げるために複数の案件に申し込みます。上振れ配当を狙い、資産の最大化を目指します。
- サブ：マネーファーム（3割）高利回り案件に少額ずつ分散投資し、インカムゲイン（利子所得）の底上げを狙います。
- サブ：クラウドバンク（2割）確実性の高い案件でポートフォリオのバランスを整えます。
6. まとめ
最後に、各サービスがどのような人に向いているかをまとめます。
- クラウドバンクに向いている人：
- 実績を最も重視する
- 証券会社が運営する安心感が欲しい
- 太陽光発電など社会貢献性の高い事業を応援したい
これからクラウドバンクに投資を考えた人はこちらのリンクへ：クラウドバンク【融資型クラウドファンディング】
- マネーファームに向いている人：
- とにかく高い利回りを追求したい
- 新しいサービスを使いこなし、先行者利益を得たい
- 少額で複数の案件に分散してリスクヘッジできる
- COZUCHIに向いている人：
- 不動産投資に興味があるが、自分で行うのはハードルが高い
- 想定以上の配当（ボーナス）を期待したい
- いざという時に現金化できる仕組みが欲しい
これからCOZUCHIに投資を考えた人はこちらのリンクへ：COZUCHI
クラウドファンディング投資の基本は「分散」です。1社に全ての資金を投じるのではなく、複数のサービス、複数の案件に資金を分けることで、リスクを抑えながら賢く資産を増やしていきましょう。
次のステップ：
まずは、実績NO.1の「クラウドバンク」で口座開設を行い、案件の募集頻度や管理画面の使い勝手を体験してみることをおすすめします。並行して「COZUCHI」の会員登録を済ませ、人気の抽選案件にエントリーする準備を整えておきましょう。
※本記事は情報の提供を目的としており、特定の投資を勧誘するものではありません。投資判断は必ずご自身で行ってください。
